메모리 반도체 놀라운 실적에도 주가는 상당히 꺾이고있다. 삼성전자 2분기 압도적 실적 이후에 오히려 급락하는 것보고 어이가 없었다. 물론 어닝서프라이즈 이후에 재료 소멸 및 선반영 등을 이유로 주가가 하락하는 케이스도 있다..주가는 업황을 선반영한다는 점에서 더 갈 수 있을까? 아니면 지금까지 급상승한 것은 이런 압도적 실적을 선반영한 탓일까? 이 부분이 투자자들에게 불안감을 주는 부분일 것이다 우려가 되는 부분- 빅테크들의 AI CAPEX 속도조절 우려- 주요3사(삼성전자, SK하이닉스, 마이크론)의 HBM 및 레거시 생산능력 확대- 중국기업(CXMT)의 추격 더 갈 수 있는 기대- HBM은 장기공급계약(LTA)구조를 가진다. 고객사와 1~2년치 물량과 가격을 미리 확정하여 실적의 지속성을 기대할 수..